新流財經(jīng) 
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作者：小慧吖
來源：新流財經(jīng)（ID：xinliucaijing）
日前，有知情人士透露，某上市互金公司，曾經(jīng)的頭部助貸平臺，或計劃退出借貸業(yè)務(wù)。
新流財經(jīng)進一步了解到，目前該公司負責拓展資金的金融市場部門員工只剩下10人左右，且該部門同時兼職負責公司轉(zhuǎn)型的其他項目。而在2019年年初，該部門還是一個超過30人的團隊。
“他們已經(jīng)不再外拓資金，只是用自有資金，借放款通道來放貸。”一位接近該公司的從業(yè)者透露，該公司的放款通道已不多，目前僅保持維護狀態(tài)。
在2017年，該公司放款近900個億，當年金融服務(wù)為該公司帶來近40億元的收入，盡管2018年的助貸市場在“141號文”的影響下迎來大變局，但當年該公司的營收和凈利潤表現(xiàn)也十分亮眼，分別同比增長60%、15%。
2019年開始，“神話”不再繼續(xù)，2019年第四季度，該公司業(yè)績隱憂浮出水面，當季凈利潤環(huán)比縮水八成。2020年，該公司業(yè)績開始明顯滑坡，雖然年報還未披露，但一季度、二季度、三季度的凈利潤均出現(xiàn)大幅下降。
但沒有明確證據(jù)顯示，該公司業(yè)績下滑的主要因素到底是受疫情，還是投資新業(yè)務(wù)影響，又或者是貸款資產(chǎn)風(fēng)險攀升背后的損失加劇。
可以確定的是，如今，頭部助貸平臺選擇放棄借貸業(yè)務(wù)，背后折射的是助貸市場洗牌加劇的局面。
盡早離場，或許是止損的最好辦法。
眼下，銀保監(jiān)會《關(guān)于進一步規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的通知》（下稱：《通知》）出臺，對助貸市場影響之大，對于業(yè)務(wù)增長緩慢，以及業(yè)務(wù)方向單一的機構(gòu)而言，或許已經(jīng)走到了尾聲。
分析人士認為，未來，整個金融科技服務(wù)市場將走向持牌化。
助貸監(jiān)管是資金監(jiān)管，也是數(shù)據(jù)監(jiān)管
在最新的《通知》中，銀保監(jiān)會明確了商業(yè)銀行與合作機構(gòu)共同出資發(fā)放貸款的出資比例要求、集中度管理、余額規(guī)模等。此外，還明確禁止地方法人銀行跨區(qū)域經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)。
監(jiān)管層正在從資金供給端來監(jiān)管助貸市場。
接下來，會有一部分城商行壓降與助貸機構(gòu)的合作規(guī)模，助貸機構(gòu)的資金渠道需要轉(zhuǎn)向大行以及股份制銀行，但是這類機構(gòu)基本有自營產(chǎn)品，對接并不容易。所以，對于助貸機構(gòu)而言，分散多元的資金來源是一大挑戰(zhàn)。
值得一提的是，從另一些方向來看，監(jiān)管或許還會從數(shù)據(jù)信息方面來對助貸市場進行規(guī)范。
“助貸在某種層面上可以理解為數(shù)據(jù)交易，數(shù)據(jù)交易會被規(guī)范，這也是監(jiān)管近兩年持續(xù)重點關(guān)注的板塊?！币晃粰C構(gòu)人士分析，從1月份央行發(fā)布的《征信業(yè)務(wù)管理辦法（征求意見稿）》可以看出，為資金供給方，也就是銀行等金融機構(gòu)提供信用服務(wù)、信用評級等服務(wù)的機構(gòu)，未來也會受到央行“征信”相關(guān)條例的監(jiān)管。
而這類機構(gòu)，即市場上常提到的一部分金融科技公司，也可以稱為助貸平臺。
《征信業(yè)務(wù)管理辦法（征求意見稿）》中，央行提到——
信用信息，是指為金融經(jīng)濟活動提供服務(wù)，用于判斷個人和企業(yè)信用狀況的各類信息。包括但不限于：個人和企業(yè)的身份、地址、交通、通信、債務(wù)、財產(chǎn)、支付、消費、生產(chǎn)經(jīng)營、履行法定義務(wù)等信息，以及基于前述信息對個人和企業(yè)信用狀況形成的分析、評價類信息。
以“信用信息服務(wù)、信用服務(wù)、信用評分、信用評級、信用修復(fù)”等名義對外提供征信功能服務(wù)，適用本辦法。
與征信機構(gòu)合作，為金融經(jīng)濟活動提供個人或企業(yè)信用信息的其他信息處理者，應(yīng)當在簽署合作協(xié)議后向中國人民銀行或其副省級城市中心支行以上分支機構(gòu)報備。
從目前市場上的助貸業(yè)務(wù)來看，助貸機構(gòu)與銀行、消費金融公司合作，會有一套風(fēng)控體系，對客戶進行審核、評級等。即便是單純的導(dǎo)流服務(wù)，也會涉及對客戶信息進行風(fēng)險評估。
金融監(jiān)管研究院院長孫海波、高級研究員楊瑾在相關(guān)文章中解讀——
“助貸對客戶信息的收集范圍非常廣泛，包括了用戶個人或企業(yè)的身份信息、聯(lián)系信息、地址信息、商品交易信息、個人生物識別信息、銀行賬戶信息、證券賬戶信息、信用信息、財產(chǎn)信息、社保公積金信息、借款信息、消費信息、通信信息、經(jīng)營信息、工商信息、稅務(wù)信息、訴訟信息等各個方面。
助貸機構(gòu)使用客戶信息，除進行身份驗證、資料核查、驗證，反欺詐審核、還用于催收等，甚至是產(chǎn)品推介等不屬于征信服務(wù)的業(yè)務(wù)，根據(jù)《征信業(yè)務(wù)管理辦法（征求意見稿）》的規(guī)定，這些機構(gòu)都應(yīng)向央行申請征信牌照，應(yīng)納入到央行的監(jiān)管半徑，否則就只能單純進行數(shù)據(jù)處理服務(wù)，即便是與征信機構(gòu)合作也必須向央行報備，一旦納入《征信業(yè)務(wù)管理辦法（征求意見稿）》適用范圍，目前其收集信息范圍，收集手段，信息的使用方式就必須嚴格按照規(guī)定進行限制，如過度收集信息、通過客戶通信記錄向聯(lián)系人進行催收等違規(guī)行為將受到監(jiān)管機構(gòu)的懲處。
如此不僅其助貸業(yè)務(wù)將在央行的規(guī)制之下，其他與信息收集處理相關(guān)的業(yè)務(wù)也將受到很大的影響?！?/p>
總結(jié)來看，資產(chǎn)方只要參與數(shù)據(jù)交易，就應(yīng)該持有相關(guān)牌照。
一位接近監(jiān)管的從業(yè)者向新流財經(jīng)透露，類似樸道征信的個人征信牌照還有幾張在路上，各地會有牽頭的機構(gòu)，聯(lián)合有特定領(lǐng)域數(shù)據(jù)的企業(yè)合資拿牌。
助貸機構(gòu)尋求新的業(yè)務(wù)增長點
實際上，在監(jiān)管政策頻出的背景下，不少頭部助貸平臺在業(yè)務(wù)布局上已經(jīng)不再單一發(fā)力現(xiàn)金分期產(chǎn)品，針對金融機構(gòu)提供的一系列營銷、技術(shù)等服務(wù)推陳出新，市場兩極分化明顯。
近一年以來，如樂信、360數(shù)科、信也科技等一批頭部助貸機構(gòu)，業(yè)務(wù)拓展上均在不斷創(chuàng)新——
比如，360數(shù)科除了其核心現(xiàn)金分期產(chǎn)品，還在發(fā)力小微貸款、分期商城、信用支付產(chǎn)品“微零花”，截至2020年三季度，360數(shù)科小微業(yè)務(wù)在整體業(yè)務(wù)中占比20%，“微零花”產(chǎn)品覆蓋逾200萬家交易商戶。
除了消費金融的布局，360數(shù)科在理財和保險等業(yè)務(wù)也持續(xù)發(fā)力。保險經(jīng)紀牌照在手，又曲線獲得銀行牌照。這可能是最穩(wěn)的一家助貸機構(gòu)了。
再看樂信，同樣在2020年發(fā)力信用支付，2020年三季度其信用支付產(chǎn)品“樂花卡”開通量已超1138萬。此外，旗下會員制服務(wù)產(chǎn)品樂卡已經(jīng)與200多家商戶合作，提供超過4700項權(quán)益。
樂信在2020年業(yè)績快報中表示，2020年該公司無風(fēng)險To B科技服務(wù)模式占比已經(jīng)提升至50%以上。
在今年1月的新消費戰(zhàn)略發(fā)布會上，樂信又推出了三大創(chuàng)新產(chǎn)品——約惠、買鴨、消費號，分別對應(yīng)的是：智能化契約式消費產(chǎn)品、“先享后付”產(chǎn)品、以及幫助分期樂商城的商戶沉淀私域流量的創(chuàng)新新產(chǎn)品。
另一家信也科技，作為曾經(jīng)最老牌的P2P平臺——拍拍貸，已經(jīng)于去年9月完成網(wǎng)貸存量業(yè)務(wù)的清零和退出。
如今信也科技轉(zhuǎn)型助貸成功，在去年三季度財報中表示，三季度促成借款金額170億元，平臺資金全部源自機構(gòu)，已成功對接銀行、消費金融公司、信托等50余家持牌金融機構(gòu)。
日前，信也科技升級了其消費金融產(chǎn)品——KOO錢包，其中也包括信用支付產(chǎn)品“KOO花卡”，以及商城分期等產(chǎn)品。
綜合來看，幾家助貸機構(gòu)無一不在尋求新的業(yè)務(wù)增長點，尤其是非金融方面的業(yè)務(wù)增長。
在新《通知》中，出資比例、跨地域經(jīng)營方面，銀保監(jiān)會要求相關(guān)機構(gòu)自2022年1月1日起執(zhí)行，存量業(yè)務(wù)自然結(jié)清，其他規(guī)定過渡期與此前的商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理辦法一致。銀保監(jiān)會及其派出機構(gòu)按照“一行一策、平穩(wěn)過渡”的原則，督促商業(yè)銀行對不符合《通知》要求的互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)制定整改計劃，在過渡期內(nèi)整改完畢。鼓勵有條件的商業(yè)銀行提前達標。
監(jiān)管暴風(fēng)已來，一場助貸市場變革正在路上。
或許還會有更多的助貸機構(gòu)像前文描述的頭部平臺一樣，選擇提前退出止損。
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