ATFX 來(lái)源：ATFX
ATFX科普：技術(shù)類策略的核心問(wèn)題是，什么信號(hào)出現(xiàn)時(shí)，代表未來(lái)將出現(xiàn)大漲/大跌；什么信號(hào)出現(xiàn)時(shí)，代表未來(lái)將出現(xiàn)震蕩。能夠解決這兩個(gè)核心問(wèn)題，就能夠搭建出一套完整的技術(shù)類交易策略。資金管理和心態(tài)管理固然重要，但只能起到錦上添花的作用。如果核心問(wèn)題處理的足夠好，資金管理和心態(tài)管理即便不那么優(yōu)秀，也能實(shí)現(xiàn)不錯(cuò)的交易結(jié)果。相反，如果核心問(wèn)題處理的不好，即便資金管理和心態(tài)管理無(wú)與倫比，也很難實(shí)現(xiàn)賬戶資金的穩(wěn)定增長(zhǎng)。
勾形理論屬于結(jié)構(gòu)化分析工具，對(duì)大漲/大跌/震蕩的預(yù)測(cè)主要依賴于某種結(jié)構(gòu)的出現(xiàn)?；趯?duì)趨勢(shì)性行情的統(tǒng)計(jì)分析，筆者發(fā)現(xiàn)以下兩類大概率成功的交易信號(hào)。三角形具有穩(wěn)定性，如果左側(cè)上漲的幅度和右側(cè)下跌的幅度基本相同，那么下一個(gè)波段維持當(dāng)前三角形高低點(diǎn)的可能性就更大。維持原來(lái)高低點(diǎn)的趨向，就意味著震蕩，所以我們將（大幅上漲+大幅下跌/大幅下跌+大幅上漲）看作是震蕩產(chǎn)生的可靠信號(hào)。相反，如果三角形的左側(cè)和右側(cè)幅度相差很大，那么其穩(wěn)定性就會(huì)消失，下一個(gè)波段出現(xiàn)突破前期高點(diǎn)或者低點(diǎn)的概率就更高。突破就意味著趨勢(shì)的形成，所以我們將（大幅上漲+小幅回調(diào)/大幅下跌+小幅回調(diào)）看作是趨勢(shì)產(chǎn)生的可靠信號(hào)。之所以兩類信號(hào)當(dāng)中都要求左側(cè)波段為“大幅”，是因?yàn)橹挥写蠓邉?shì)才能夠產(chǎn)生足夠的利潤(rùn)空間。雖然小級(jí)別結(jié)構(gòu)之后，同樣可能出現(xiàn)大幅度的單邊走勢(shì)，但小級(jí)別結(jié)構(gòu)本身代表一種低波動(dòng)率。在沒(méi)有消息面配合的情況下，低波動(dòng)率結(jié)構(gòu)大部分時(shí)間都會(huì)以小幅震蕩形態(tài)持續(xù)，參與此類結(jié)構(gòu)的意義不大，且經(jīng)常失敗，所以不作考慮。
1、大幅上漲+小幅回調(diào)
▲ATFX制表
上圖中的勾形結(jié)構(gòu)維回撤勾形：1.1951~1.2053~1.2019 。左側(cè)上漲波段為1.1951~1.2053，漲幅102點(diǎn)。由于上圖截取的是EURUSD在H4周期的走勢(shì)圖，所以102點(diǎn)算是“大幅上漲”。右側(cè)波段為1.2053~1.2019，回調(diào)幅度為34點(diǎn)，滿足“小幅回調(diào)”的要求。在高點(diǎn)1.2053被突破后，布局多單，極限止損在1.2019 。實(shí)際止損以勾形速率線為準(zhǔn)。
▲ATFX制表
隨著時(shí)間的推移，新一輪上漲波段出現(xiàn)并持續(xù)，直至出現(xiàn)高點(diǎn)1.2143。隨后的三根K線，突破前一個(gè)回撤勾形所構(gòu)成的上升速率線，此時(shí)選擇止盈平倉(cāng)，止盈價(jià)1.2116 。完整的交易為：開倉(cāng)價(jià)1.2053，平倉(cāng)價(jià)1.2116，盈利區(qū)間63點(diǎn)。
2、大幅下跌+小幅回調(diào)
▲ATFX制表
上圖中的勾形結(jié)構(gòu)為回撤勾形：1.2412~1.1821~1.1995。左側(cè)下跌波段為1.2412~1.1821，跌幅591點(diǎn)，滿足“大幅下跌”要求。右側(cè)波段為1.1821~1.1995，反彈幅度為174點(diǎn)，相比左側(cè)跌幅來(lái)說(shuō)屬于“小幅回調(diào)”。在突破1.1821低點(diǎn)之后，布局空單，極限止損在1.1995。
▲ATFX制表
隨著時(shí)間的推移，新一輪下跌波段出現(xiàn)并持續(xù)，直至出現(xiàn)低點(diǎn)1.1509。隨后的兩根陽(yáng)線，突破前一個(gè)回撤勾形所構(gòu)成的下跌速率線，此時(shí)選擇止盈平倉(cāng)，止盈價(jià)1.1691 。完整的交易為：開倉(cāng)價(jià)1.1821，平倉(cāng)價(jià)1.1691，盈利區(qū)間130點(diǎn)。
3、大幅上漲+大幅下跌
▲ATFX制表
嚴(yán)格來(lái)說(shuō)，“大幅上漲+大幅下跌”的模式，已經(jīng)不能算是勾形，而應(yīng)該算是三角形。圖中形成的最新三角形為：1.0767~1.0989~1.0726，左側(cè)上漲波段幅度為222點(diǎn)，右側(cè)下跌波段幅度為263。上漲和下跌波段的幅度差值為41，小于兩者平均幅度的30%，滿足左右幅度相差不大的基本要求。在最新底分形的右二形成之后，布局多單，開倉(cāng)價(jià)1.0817，極限止損在1.0726 。
▲ATFX制表
隨后出現(xiàn)三連陽(yáng)組合，一舉突破三角形高點(diǎn)1.0989，同時(shí)滿足止盈條件，在1.0989位置止盈平倉(cāng)。需要提醒的是，如果下一個(gè)上漲波段無(wú)法觸及三角形高點(diǎn)，而是在高點(diǎn)之下形成頂分形阻力，并開啟下跌波段，則在頂分形的右二形成之后，平倉(cāng)離場(chǎng)。對(duì)于上圖的信號(hào)來(lái)說(shuō)，開倉(cāng)價(jià)1.0817，平倉(cāng)價(jià)1.0989，盈利區(qū)間172點(diǎn)?？梢钥闯?，同樣是日線級(jí)別的走勢(shì)圖，震蕩結(jié)構(gòu)所獲得的盈利點(diǎn)數(shù)（172）要大于趨勢(shì)性結(jié)構(gòu)（130）。
4、大幅下跌+大幅上漲
其實(shí)，在前一幅圖中，以1.0989為起點(diǎn)的三角形結(jié)構(gòu)：1.0989~1.0726~1.1017，就是這里要談到的“大幅下跌+大幅上漲”模式。左側(cè)下跌波段為1.0989~1.0726幅度為263；右側(cè)上漲波段1.0726~1.1017幅度為291 。左右兩側(cè)波段幅度差值為28點(diǎn)，滿足“相差不大”的條件。
▲ATFX制表
但是，由于1.1017所在的頂分形結(jié)構(gòu)，右一和右二都已經(jīng)出現(xiàn)大幅度的下跌，導(dǎo)致布局空單的利潤(rùn)空間非常有限，所以該“大幅下跌+大幅上漲”的三角形結(jié)構(gòu)是不參與的。
小結(jié)：一個(gè)基本的道理：市場(chǎng)是不可預(yù)測(cè)的。以上四種結(jié)構(gòu)類信號(hào)，有成功的時(shí)候，也有失敗的時(shí)候，兩者出現(xiàn)的概率基本是一半對(duì)一半。如果采取無(wú)差別的交易模式，比如使用EA在24小時(shí)里不間斷交易，那么這四類結(jié)構(gòu)的最終交易結(jié)果一定是虧損。技術(shù)類交易策略永遠(yuǎn)離不開入場(chǎng)時(shí)機(jī)的判斷，只有選到了波動(dòng)率大幅提高的時(shí)期，才能夠讓交易策略大放異彩。最后，感謝大家的閱讀，祝讀者朋友們都能財(cái)源廣進(jìn)。
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